Извршни директор ЈПМорган-а каже да би стопе могле достићи 6% и да је биткоин „наглашена превара“

Кључне Такеаваис

• Генерални директор ЈПМорган-а Џејми Дајмон дао је интервју на Светском економском форуму у Давосу, у Швајцарској, и није смишљао речи.
• Он верује да инфлација можда још није под контролом и да бисмо могли да видимо да ће каматне стопе достићи 6 одсто у 2023.
• Димон је такође имао јаке речи о биткоину и криптовалути уопште, називајући то „наглашеном преваром“ и „каменом за кућне љубимце“.

Генерални директор ЈПМорган Цхасе-а Џејми Дајмон је ове недеље на Светском економском форуму у Давосу, Швајцарска, и данас је дао широк интервју. Појављујући се на ЦНБЦ-јевом Скуавк Бок-у, између осталих тема је разговарао о својим размишљањима о каматним стопама и биткоину.

Интервју долази недељу дана након што је ЈПМорган објавио значајан пад зараде, са приходом од 35.7 милијарди долара у односу на очекивања од 34.3 милијарде долара.

Аналитичари су били жељни да чују прогнозе са Волстрита о ономе што се очекује да ће бити генерално помешана година са економског становишта. ЈПМорган се осврнуо на њихов поглед на недавни позив о заради, почевши да је дошло до „умереног погоршања макроекономских изгледа компаније, што сада одражава благу рецесију у централном случају“.

Преузмите К.аи данас за приступ стратегијама улагања које покреће вештачка интелигенција.

Џејми Димон о каматним стопама и инфлацији

Џејми Дајмон је изразио забринутост због тренутних трендова инфлације и изјавио да верује да ће каматне стопе можда морати да буду веће од онога што Федералне резерве тренутно предвиђају.

У интервјуу за ЦНБЦ, Димон је изјавио: „Заправо мислим да ће стопе вероватно ићи више од 5%...јер мислим да постоји много основне инфлације, која неће нестати тако брзо.”

Упркос напорима Федералних резерви да обузда инфлацију подизањем каматних стопа на распон од 4.25% до 4.5%, што је највиши ниво у последњих 15 година, Димон верује да недавна пауза у инфлацији није последица системских промена.

Он је навео да верује да је недавно смањење инфлације, на шта указује индекс потрошачких цена (ЦПИ), који мери цену широке корпе роба и услуга, последица привремених фактора као што су пад цена нафте и успоравање у Кини због пандемије Цовида.

Децембарски састанак Федералних резерви видио је очекивану „терминалну стопу“, или тачку у којој званичници очекују да ће прекинути повећање стопе, на 5.1%. ЦПИ је порастао за 6.5% у децембру у односу на пре годину дана, што је најмањи годишњи пораст од октобра 2021.

Димонови коментари сугеришу да би могло бити потребно више акција од Фед-а како би се истински позабавио проблемом. Ово наглашава текуће изазове са којима се Фед и друге централне банке могу суочити у покушају да управљају инфлацијом у наредним месецима.

Он верује да ће, ако САД уђу у рецесију, чак и благу, те стопе порасти на 6%.

„Знам да ће бити рецесија, успона и падова. Заиста не проводим толико времена бринући се о томе. Бринем се да лоша јавна политика штети америчком расту“, рекао је Димон.

Димонови погледи на Битцоин

Џејми Дајмон је већ дуже време гласни противник биткоина. Прошле године је упоредио биткоин са Понзи шемом, као што је злогласна, деценијама дуга превара коју је водио титан са Волстрита Берние Мадофф.

Када су га током интервјуа питали о Битцоин-у, Димон је узвратио, питајући зашто „траће дах“ разговарајући о криптовалути. Даље је рекао да верује да је „Биткоин сам по себи хипер-превара, кућни љубимац“.

Такође је одмерио на текућа сага са ФТКС.

Димон је рекао да га уопште није изненадило да је ФТКС пропао и прогласио банкрот, а такође је то назвао Понзи шемом.

Говорећи о томе да ли верује да је цео сектор криптовалута Понзи шема, рекао је: „Сви сте видели анализу Тетхер-а и све ове ствари, недостатак откривања, то је нечувено. Регулатори су то одавно требали прекинути. Људи су изгубили милијарде долара ако погледате људе са нижим примањима, у неким случајевима пензионере."

ЈПМорган-ови крипто и блокчејн пројекти

Иако је њихов извршни директор можда прилично јасно против биткоина и криптовалута уопште, јасно је да као једна од највећих банака на Волстриту разумеју потребу да заштите своје опкладе.

Компанија је активно укључена у развој имплементације блокчејна у своје услуге, а чак су креирали и сопствени власнички токен – ЈПМ Цоин. Овај токен има специфичан случај употребе унутар њиховог система, који се користи за уговоре о репо откупу унутар дана.

Такође познати као репо или РП, уговори о реоткупу унутар дана су краткорочни зајмови који укључују финансијске институције. Користе их велике банке да помогну у управљању својим краткорочним новчаним токовима или да испуне регулаторне захтеве адекватности капитала.

И не само то, већ је крајем прошле године компанија регистровала и заштитни знак за нови новчаник за криптовалуте.

Шта инвеститори треба да узму из Димонових коментара?

Да неће бити глатко на хоризонту. ЈПМорган сада предвиђа благу рецесију као свој централни случај за 2023. То би могло да буде тачно, у ком случају ћемо вероватно видети наставак изазова са којима се тржишта улагања суочавају.

Ако се Димонови коментари о инфлацији покажу тачним, могли бисмо видети да Фед додатно пооштрава своју политику каматних стопа.

На недавним састанцима смо видели да се стопа повећања смањила са 0.75 процентних поена за више састанака заредом, на повећање од 0.50 процентних поена, а сада се предвиђа повећање од 0.25 процентних поена на фебруарском састанку.

Према Димону, успоравање инфлације могло би бити само привремени предах, а не дугорочна промена. Ако је то тачно, Фед ће можда морати поново да размотри повећање својих стопа.

То неће бити добро прихваћено од стране предузећа и могло би повећати ризик од рецесије која је више од благе.

Дакле, шта раде инвеститори?

Па, могли бисте да следите речи Јеффа Безоса и „затапате отворе“. Али како то учинити, а да истовремено останете уложени да бисте ухватили добитке када се тржишта на крају поврате?

Један од начина је да примените стратегије хеџинга како бисте вас заштитили на лошој страни, док вам помажу да задржите неке или све предности. Урадити ово сами је... тешко. У најмању руку.

Срећом, искористили смо моћ вештачке интелигенције да то урадимо уместо вас. Створили смо Заштита портфеља, који је доступан на свим нашим Комплети за темељ. Функционише тако што анализира осетљивост вашег портфеља на низ различитих ризика као што су тржишни ризик, нафтни ризик и ризик каматне стопе, а затим аутоматски примењује софистициране стратегије заштите од ризика како би се заштитио од њих.

Покреће анализу сваке недеље, а затим ажурира хеџ у складу са тим.

То је врста стратегије која је обично резервисана за клијенте приватног банкарства високог квалитета, али смо је учинили доступном свима.

Преузмите К.аи данас за приступ стратегијама улагања које покреће вештачка интелигенција.