3 разлога да имате портфељ 60/40 у 2023

Диверзификација је корисна за портфолио јер смањује ризик. Ризик се не може у потпуности смањити, па инвеститори покушавају да балансирају портфолио на начин да смање ризик и да и даље пусте портфолио да расте.

Постоје различити начини за смањење ризика у портфељу. Један је хеџинг, али је скуп и захтева дубоко разумевање финансијских тржишта.

Други је да додате средства која нису у корелацији или имају низак степен корелације у ваш портфолио. Обвезнице и резерве допуњују једна другу јер обвезнице обезбеђују стабилност портфеља, док су акције нестабилније.

Али колико издвојити за сваку класу имовине? Портфолио 60/40 је решење.

Шта је портфолио 60/40?

Портфолио 60/40 се састоји од 60% акција и 40% обвезница. Идеја је да се ризик сведе на најмању могућу меру уз стварање приноса чак и ако су финансијска тржишта у невољи јер постоји смањена корелација између две класе имовине.

2022. је била тешка година за портфељ 60/40, јер је остварио принос од -24%. Међутим, такав портфолио је имао најбољи учинак од почетка године до сада, израчунат као годишњи принос након прве недеље трговања у фебруару.

Па зашто би ико направио портфолио 60/40 након тако лошег учинка 2023. године? Ево три разлога у корист портфеља 60/40:

• Просечан годишњи принос за више од једног века је +9.5%
• Само два пута у више од сто година било је две узастопне године када је портфолио 60/40 давао негативне резултате
• Потребно је само годишње ребалансирање

Како направити портфолио 60/40?

Најједноставнији облик таквог портфеља је куповина берзанског индекса (тј. ЕТФ-а који прати индекс берзе) и ЕТФ-а који прати обвезнице.

С & ПКСНУМКС ЕТФ-ови имају укупну имовину од око 1 билион долара. Постоји тринаест ЕТФ-ова, а просечан однос трошкова је 0.6%.

Што се тиче ЕТФ обвезница, један избор би могао бити ИЕФ, што је скраћеница за иСхарес 7-10 Иеар Треасури Бонд и прати инвестиционе резултате индекса састављеног од обвезница америчког трезора са преосталим роком доспећа између седам и десет година.