4 упитне, али легалне ствари које неки финансијски саветници раде са вашим новцем

Постоји много људи који ће вам понудити финансијске савете. И док је већина њих етичка и поуздана, понекад ћете открити да неки саветници предузимају радње у ваше име које бисте могли сматрати неетичким, иако је то потпуно легално. Важно је да будете свесни ових могућих сценарија како бисте се заштитили као инвеститор.  (Ову алатку можете користити да бисте се упарили са саветником који би могао да задовољи ваше потребе.)

Разговарали смо са неколицином саветника да бисмо разумели када акције које предузимају саветници склизну на сумњиво неетички терен. Њихов најбољи савет о томе како се заштитити од сваког од ових? Комуницирајте, постављајте питања и захтевајте транспарентност. Ево неких легалних, али сумњиво неетичких ствари које би неки финансијски саветници могли да ураде: 

Нису искрени о томе да буду фидуцијари

Професионалци кажу да је најважнија ствар коју треба да тражите код саветника да је он фидуцијар, што значи да су се законски обавезали да ће ваше најбоље интересе ставити изнад својих. Али „само зато што неко каже да је фидуцијар, не значи да јесте“, каже Касхиф Ахмед, сертификовани финансијски планер и оснивач и председник Америцан Привате Веалтх-а. Желећете да проверите прошлост особе (ево како). И „треба се ослонити на свој инстинкт: да ли су искрени или су га пуни? Неки људи носе много шешира, тако да се у једној улози могу понашати као фидуцијар, а у другој као брокер који покушава да вам прода производ. Неки ће вам ово рећи, али од њих се не тражи. Обавезно постављајте питања и дајте их у писаном облику.” (Овде је 15 питања која треба да поставите сваком саветнику којег бисте могли да ангажујете.)

Стручњаци кажу да можда желите сертификованог финансијског планера или ЦФП, јер они делују као фидуцијари и завршавају опсежне курсеве и полажу испит. „Они морају да положе испит за сертификацију ЦФП-а (са пролазношћу од 60%), што значи да трећина људи не положи. Они такође морају да покажу да су способни за сертификацију и да се стално обавежу да ће поступати етички са својим клијентима“, каже Лео Ридзевски, генерални саветник ЦФП одбора. 

Ову алатку можете користити да бисте се упарили са саветником који би могао да задовољи ваше потребе.

Контактирали смо Националну асоцијацију личних финансијских саветника за коментар о овим тачкама, и они су нам указали на ово чланак.

Они не откривају све аспекте компензације 

Постоје различити начини на које се плаћају финансијски планери и саветници. Уобичајени облици плаћања укључују добијање провизија за трансакције, претплате/задржане накнаде, проценат средстава под управљањем и фиксне накнаде за одређене услуге. Неетичко понашање се дешава када аналитичар није искрен о томе како је плаћен.

„Једно од првих питања које људи треба да постављају када раде са саветником је: како добијате надокнаду?“ каже Ерика Сафран, оснивач и директор компаније Сафран Веалтх Адвисорс. „Нема бесплатног ручка: морате да платите за савет, плус многе инвестиције имају своје интерне трошкове“ (као што су накнаде које су повезане са њима). Постављајући ова питања, постаћете свесни праве цене и сазнаћете да ли су доступне друге одлуке и стратегије улагања које би могле да смање ваш укупни терет, каже Сафран.

„Најчудније је када вам не открију да су њихови избори [упрљани] неком наградом коју би могли добити од своје фирме“, каже Ахмед. Неке фирме нуде интерне нивое награђивања који награђују своје саветнике за постизање одређених квантитативних прекретница. Ове награде могу бити новчани или материјални производи, као што је већа хотелска соба на годишњем одмору компаније. „Они нису обавезни да вам то кажу, али би требало да знате“, каже Ахмед.

Још један начин на који аналитичари могу да се понашају неетички у вези са накнадама је да не открију да их надокнађује спољни произвођач производа, као што су заједнички фонд, ануитет или осигуравајућа компанија. 

„Желите да знате да ли ће имати користи од давања финансијских савета“, каже Ридзевски. „Можда долази до различитих врста сукоба интереса. Сукоби интереса сами по себи не дисквалификују, појединац ће бити плаћен, а ви очекујете да буде плаћен. Али постоје различите врсте компензације о којима потрошач жели да зна. Да ли имају пословни однос са компанијама које пружају производе које можда купујете? Ако то знате, можете то узети у обзир док доносите своје одлуке.”

„У идеалном случају, саветник не би требало да прима надокнаду од било кога осим од клијента“, каже Сафран. "Али ако то ураде, неетично је не открити."

Они налазе само 'прикладне' прилике

Неки инвестициони саветници раде у складу са стандардом подобности који је поставила Регулаторна управа за финансијску индустрију (ФИНРА), а која захтева да саветници обезбеде да је инвестиција или препорука у име њихових клијената само „прикладна“, без изричитог захтева да буде у „најбољој мери“ за клијента. камата.” 

Међутим, сертификовани финансијски планери и други типови саветника који су законски обавезни да делују као фидуцијари морају да се придржавају стандарда најбољег интереса који од њих захтева да ставе интересе својих клијената испред својих. Уместо да само разумеју финансијску ситуацију и циљеве својих клијената и да препоруче одговарајуће производе и савете, они морају да избегну сукобе интереса, да обезбеде потпуно откривање свих који постоје и да пронађу најбоље опште решење за своје клијенте.

„Ево примера: Да би испунио инвестициони циљ клијента, саветник продаје све постојеће позиције и премешта готовину на управљани рачун“, каже Сафран. „Клијент сада има пореску обавезу на добитке и додатно плаћа за тај 'управљани рачун'. Да ли је погодан? Наравно. Из фидуцијарне перспективе, да ли је то у најбољем интересу клијента? Не. Да ли је циљ клијента могао бити испуњен радњама које нису изазвале веће накнаде и порезе за клијенте? Одговор је највероватније да.”

Ову алатку можете користити да бисте се упарили са саветником који би могао да задовољи ваше потребе.

Оне вас обесхрабрују 

Коначно, имајте на уму саветнике који покушавају да објасне своју филозофију улагања или финансијског планирања на превисоке, компликоване начине или не одвајају време да вам објасне своје мисаоне процесе. Ако саветник то уради или одбије да прихвати било коју од ваших идеја, они вас обесхрабрују да имате право гласа о вашој сопственој финансијској будућности. 

„Неки саветници никада неће предузети акцију у вези са идејом коју је клијент изнео на сто зато што желе да буду на власти – видео сам то“, каже Сафран. „Ако клијент има идеју, вреди истражити и образовати клијента о томе зашто би то могло бити уверљиво или зашто није.”

„То мора бити колаборативно“, додаје она. "И морате помоћи свом клијенту да расте и научи и разуме одлуке које доносе."