Цити се приближава продаји мексичке банке Банамек упркос мешању државе

Цитигроуп се ближи продаји своје мексичке малопродајне банке у договору који би могао да је вреднује до 8 милијарди долара упркос мешању владе које плаши потенцијалне понуђаче и смањује цену јединице.

Милијардер Герман Лареа, који је власник највеће мексичке рударске компаније Групо Мекицо, у ексклузивним је преговорима о куповини Банамека, тврде три особе упознате с тим.

Лареина понуда ће вероватно процењивати Банамек између 6 и 8 милијарди долара, у зависности од тога како је уговор структуриран, кажу људи, испод 10 милијарди долара или више које предвиђају неки од биковских аналитичара. У јануару 2022, аналитичари Банк оф Америца сугерисали су да би „франшиза могла да вреди 12.5 до 15.5 милијарди долара“.

Исти људи су упозорили да су преговори, док су одмакли, у току и да нема гаранције да ће договор бити постигнут. Још једна понуда мексичке банке Банца Мифел уз подршку приватног фонда Аполо такође је стигла у каснију фазу преговора, али цити су одлучили да наставе са Лареом, додали су.

Двојица људи са директним сазнањима су рекли Мекицо Гроуп и Цити су разговарали о томе да америчка банка држи удео у Банамеку док га касније не прода у иницијалној јавној понуди. Блумберг је први известио о тој могућности.

„Ми смо у активном дијалогу и настављамо да следимо двоструки процес који укључује како продају потрошачких послова, тако и потенцијал за ИПО. Задовољни смо нашим напретком и остајемо посвећени путу који максимизира вредност за наше акционаре“, рекао је Цити.

Групо Мекицо и Аполло су одбили да коментаришу.

Цити је купио Банамек 2001. године када је то била друга по величини банка у Мексику са дугом престижном историјом. Међутим, у протекле две деценије, Банамек је пао на четврто место, а упућени окривљују лоше одлуке у вези са операцијама и строжије законске захтеве САД.

Банамек је био стављен на продају у јануару 2022, након што је Цити првобитно рекао да би могао задржати банку.

Покрет да се напусти – али задржи своје институционално банкарско пословање – део је широког повлачење из међународног пословања са становништвом када ће Цити напустити Мексико и 13 других тржишта широм Азије и Европе.

Упркос томе што је претходно обавио приватне разговоре са ривалима Сантандером и Банортеом, Цити је одлучио да настави јавну продају, рекле су две особе. Обе банке су одбиле да коментаришу.

Интервенције председника Андреса Мануела Лопеза Обрадора и унутрашњи проблеми у јединици Мексика натерали су шпанског Сантандера и локалног зајмодавца Банортеа да поново процене цену посла, према речима двоје људи који су директно укључени у преговоре. Обе банке су сада ван процеса.

Људи који познају посао рекли су да су купци такође открили да Банамек има релативно високе трошкове рада и пензија, застареле ИТ системе и нерешене судске спорове који укључују проблематичне кредите. „Ми смо посао упалили у земљу“, рекао је један старији банкар Цитија. "Био је много бољи када смо га купили."

Неколико дана након објаве да Цити истражује продају, Лопез Обрадор је јасно ставио до знања да преферира мексичког купца за скоро 140 година стару банку.

Председник је нападе на стране компаније учинио делом своје политичке стратегије, оптужујући их да злоупотребљавају Мексико и његов народ.

У јулу је рекао да купци не могу да отпуштају раднике, поткопавајући логику куповине за банке које се ослањају на уштеду трошкова кроз отпуштање радних места, рекли су људи који су упознати са тим.

„И даље постоје — колико сам разумео — две или три заинтересоване стране за куповину Банамекса. . . услови су прихваћени“, рекао је Лопез Обрадор у новембру, током једне од својих јутарњих конференција за новинаре.

„Жена председница одбора Цитигроуп-а је интелигентна жена која много поштује Мексико“, рекао је он у другом.

На последњем позиву за зараду Цитија у јануару, један аналитичар је рекао да су инвеститори до сада очекивали најаву о продаји Банамекса.

Аналитичар Велс Фарга Мајк Мејо рекао је да могућа продајна цена од 6 до 8 милијарди долара неће узбудити инвеститоре, али да је брзо одобрење било каквог посла од стране регулатора било драгоцено.

„Цити би вероватно добио дупло већи износ од онога што добија да је раније продао посао“, рекао је он. „Стратешки, менаџерски, оперативно и културно, Банамек је био неуспех за Цитигроуп.