Како би то требало да утиче на ваш инвестициони портфолио?

Инфлација уништава буџете широм земље. Са индексом потрошачких цена (кључни показатељ инфлације) који је раније ове године достигао највиши ниво од 40 година, то је економско питање које погађа сваког Американца.

Као инвеститору, вероватно вам је пала на памет идеја да промените избор портфеља. Можда ћете бити у искушењу да извршите прилагођавања како бисте се борили против ове до неба високе инфлације. Али да ли инфлација треба да утиче на избор вашег портфеља? Ево шта треба да знате.

Утицај инфлације на ваш портфељ

Свиђало вам се то или не, изгледа инфлација ће постојати неко време. Иако Федералне резерве раде на сузбијању инфлације повећањем каматних стопа, вероватно ће требати мало времена да укроти наше тренутно инфлаторно окружење.

Индекс потрошачких цена се благо охладио у јулу 2022. Али ако инфлација буде преко 8%, сви ће наставити да осећају штипање. Неизбежно је да ће инфлација утицати на ваш портфолио, али може утицати на различита средства на различите начине. Ево како ће инфлација утицати на акције и обвезнице.

Резерве

Сматра се да су акције нестабилније инвестиције од обвезница. Ако сте били инвеститор било које време, вероватно сте приметили како брзо цене акција могу расти и пасти. Током последње две године, била је то посебно нераван вожња за инвеститоре са портфељима великим бројем акција.

Иако су акције генерално у бољој позицији да одрже корак са инфлацијом од обвезница, нису све акције у стању да надокнаде високу инфлацију. На пример, акције у енергетском сектору могу бити у стању да боље држе корак са инфлацијом од акција у технолошком сектору. То је због енергије трошкови су директно везани за инфлацију. Потрошачи би могли да прескоче најновије технолошке уређаје, али не могу лако да избегну плаћање енергије.

Обвезнице

Обвезнице се често сматрају стабилнијом могућношћу улагања од акција. Мањи ризик повезан са обвезницама чини их стабилнијим, али недостатак ризика такође доводи до нижих приноса. А када инфлација расте, обвезнице често не могу да прате корак.

Један од проблема са инфлацијом за инвеститоре у обвезнице је тај што су обвезнице засноване на дуговима, обично су закључане у одређеној каматној стопи. Дакле, када Федералне резерве почну да повећавају каматне стопе у настојању да се изборе са инфлацијом, стварни принос опада за постојеће обвезнице.

Међутим, постоји изузетак од овог правила. Хартије од вредности заштићене ризницом су обвезнице које су посебно дизајниране да одрже корак са инфлацијом. Након што купите ТИПС, главница ће се повећати са инфлацијом и смањити са дефлацијом. Промене се врше на основу промена ЦПИ, а камата се исплаћује два пута годишње по фиксној стопи.

Алтернативне инвестиције

Акције и обвезнице нису једине могућности за инвестирање. Многи инвеститори имају део свог портфеља додељен другим врстама имовине.

Улагања у некретнине кроз некретнине које доносе приход или фондове за улагања у некретнине (РЕИТ) дају вашем портфељу изложеност различитим областима економије. Генерално, сматра се да некретнине држе корак са инфлацијом, али појединачни фактори локалног тржишта могу утицати на тај тренд.

Друге инвестиције које уопште држати корак са инфлацијом укључују племените метале и неке производе, као што су сирова нафта, природни гас, житарице и други пољопривредни производи. Многи инвеститори одлучују да додају злато или сребро у своје портфеље као заштиту од инфлације.

Лоша страна неких од ових алтернативних инвестиција је то што ће вам можда требати више знања да бисте започели. Можда ћете се чак морати обавезати да ћете поседовати и заштитити физичку имовину, као што је случај са индивидуалном имовином која доноси приход.

Размотрите друга тржишта

Инфлација не утиче увек на тржишта широм света на исти начин у исто време.

Иако америчко тржиште доживљава озбиљну инфлацију, немају све земље исти проблем (или барем не у истој мери). Искористити прилику да инвестирате у тржиште у развоју носи ризик, али нека страна тржишта могу вам дати боље шансе да одржите корак са инфлацијом.

Да ли инфлација треба да утиче на ваш портфељ?

Јасно је да ће инфлација имати негативан утицај на већину инвестиционих портфеља.

Инфлаторно окружење отежава активу да произведе позитиван принос. На крају крајева, када је инфлација преко 8%, биће вам потребан повраћај инвестиција од најмање 8% само да бисте одржали корак. То је лакше рећи него учинити.

Најбоље је да успут изградите диверсификован портфолио како бисте минимизирали утицај инфлације на ваш принос. Ево неколико најбољих пракси које треба узети у обзир док правите портфолио дизајниран да иде у корак са инфлацијом:

Дефинишите своје циљеве

Инфлација је свеобухватни економски утицај који изједа куповну моћ. Када је инфлација око, то утиче на свачија средства. Али мораћете сами да одлучите какав курс желите да нацртате са својим улагањима.

Сви желе да избегну утицај инфлације. Међутим, то није једини фактор који треба узети у обзир приликом израде портфеља. Такође ћете желети да одредите који ниво ризика вам одговара. У реду је да преузмете више или мање ризика на основу ваших преференција.

Диверсифи

Уместо да скачете у гомилу промена, почните тако што ћете проценити где се тренутно налази ваш портфолио. Ако већ нисте диверзификовани, можда је време да направите неке промене.

Права подела између акција и обвезница је први број који треба узети у обзир. Као инвеститор, мораћете да одлучите који однос је прави за вас. Генерално, инвеститори са нижом толеранцијом ризика повећавају своје портфеље са више обвезница, а инвеститори са вишом толеранцијом на ризик се осећају пријатно са променљивијим акцијама у својим портфолијима.

Али када је у питању интензивна инфлација, поседовање превише вашег портфеља у обвезницама могло би да се врати. На крају, мораћете да одмерите ризике волатилности повезане са берзом у односу на исцрпљујућу моћ инфлације.

У случају инфлације, можда ћете одлучити да мало више фаворизујете акције. Или, ако купујете обвезнице, ТИПС и њихова заштита од инфлације можда заслужују место у вашем портфељу.

Које секторе треба да гледате?

Када је реч о акцијама, неке ће радити боље од других у инфлаторном окружењу. Као инвеститору, важно је да пазите на неколико кључних сектора. Обавезно погледајте К.аи инвестиционе комплете дизајниране око специфичних области улагања, као што су енергија, отпоран на инфлацију, или акције раста.

енергија

Енергетски сектор је уско везан за индекс потрошачких цена. Цена горива, бензина, струје и природног гаса као комуналних услуга директно утиче на ЦПИ. Пошто је ЦПИ кључно мерило инфлације, корелација је јасна.

Када цене енергије расту или падају, утиче на ЦПИ. Уз то, енергетски сектор је спреман да послује добро када се привреда суочава са инфлационим притисцима. То је зато што потрошачи генерално не могу да прескоче куповину енергије потребне за функционисање у друштву. На пример, чак и ако је цена бензина висока, многи људи и даље купују своју редовну количину јер једноставно морају да путују на посао.

Стаплес

Основне потрошачке намирнице, попут намирница, имају тенденцију да се добро слажу када је инфлација близу. Реалност је да купци и даље морају да покупе своје недељне залихе хлеба, јаја и млека. Чак и ако су цене веће, многе породице су принуђене да троше више на основне ствари које се налазе на полицама намирница широм земље.

Због тога је улагање у основне акције добар начин да заштитите своје опкладе од инфлације.

Залихе раста

Залихе у порасту обично имају минималан новчани ток. Када су времена добра и инфлација се може управљати, акције раста могу порасти. Али када се економија суочава са тешким временима, потрошачи су приморани да промене своју потрошњу само да би спојили крај с крајем. Са тим резовима буџета, компанијама без основне понуде услуга постаје теже да преживе.

Акције засноване на расту ће претрпети инфлаторни удар јачи од просека, па имајте то на уму када постављате свој инвестициони портфолио.

Закључак

Неке инвестиције су погодније да толеришу инфлаторно окружење од других. Како америчка економија улази у време инфлације, важно је да пажљиво пратите свој портфељ. Али обично није право време за предузимање великих промена осим ако ваш портфолио није довољно разнолик да издржи надолазећу олују.

Преузмите К.аи данас за приступ стратегијама улагања које покреће вештачка интелигенција. Када депонујете 100 УСД, додаћемо додатних 50 УСД на ваш рачун.