'Задржавам дах': Шта ће се догодити ако Врховни суд блокира Бајденов план опроста студентског кредита?

За Схану Хаиес, 34, која је недавно отпуштена са посла у технолошком сектору, то би могло значити да има више дугова уз њених отприлике 150,000 долара у кредитима за додипломске и постдипломске школе. „Нешто би морало не бити плаћени, или бисмо морали да користимо кредитне картице да покријемо намирнице“, рекла је за МаркетВатцх.

Хејс и њена супруга су планирале буџет — укључујући 430 долара месечно за приватне студентске зајмове које она никада није престала да плаћа — док је она тражи посао. Настављене исплате без посла могле би да потисну тај план потрошње до тачке лома, посебно без нешто мањих салда кредита.

„То би вероватно значило да нема довољно новца да се све те ствари плате, јер једва да има довољно новца да се све плате сада. И тако би то вероватно значило да би нешто требало да дају“, рекла је она.

Хејс је била прва особа у њеној породици која је стекла факултетску диплому, а њена диплома била је покушај да повећа своју плату на тадашњем послу када је као професор математике у средњој школи зарадила плату од отприлике 29,000 долара.

Опрост зајма би је приближио њеном првобитном неизмиреном зајму пре обрачунате камате. То би јој такође дало наду да ће отплатити дуг. „То би ми дало могућност да кажем да је ово могуће, и једног дана ћу моћи да стигнем тамо.

„Сада смо само у игри чекања, што мислим да је тешко за људе попут мене и зајмопримце студентских кредита“, рекао је Хејс дан након судских расправа.

Судије Врховног суда су ове недеље саслушале два приговора Бајденов план опроста зајма то би поништило до 10,000 долара за многе квалификоване зајмопримце и до 20,000 долара за примаоце Пелл гранта. Питања са клупе је наговестио да је судска већина наклоњена конзервативцима могао бити спреман да сруши план.

Ако би одлучила да гласа за план, то би било „највеће масовно отпуштање потрошачког дуга у модерној историји“, према istraživači у Федералној резервној банци Њујорка, који процењују да би зајмови од 441 милијарде долара могли да испуњавају услове за олакшице и да би прихватљиви дугови скоро 40% федералних зајмопримаца били избрисани.

"Судије Врховног суда ове недеље су саслушале два оспоравања плана председника Бајдена који би опростио до 10,000 долара за многе зајмопримце који испуњавају услове и до 20,000 долара за примаоце Пелл гранта."

Приликом мерења односа опроштеног дуга и основног биланса, људи који су највише могли да добију углавном су млађи, имају ниже кредитне оцене и живе у областима са нижим приходима, приметили су у јануарском извештају.

Много је у питању. Више од 43 милиона зајмопримаца има 1.6 билиона долара дуга за студентски зајам, а обавезе плаћања су на чекању од марта 2020. Након осам продужења, планирано је да се исплате наставе до августа, каже администрација.

До краја прошле године, Американци су прикупили 16.9 билиона долара дуга домаћинстава, који укључује хипотекарни дуг, према подацима њујоршког Фед-а. Штавише, дуг Американаца по кредитним картицама има 986 милијарди долара сада превазишао нивое пре пандемије.

Постоје знаци да растуће цене и камате притискају америчке џепове. Озбиљне делинквенције — које се рачунају као заостатке од најмање 90 дана — порасле су за скоро све облике дуга домаћинстава у поређењу са пре годину дана. Удео дуга који сада озбиљно заостаје одбија се од „историјски ниских” нивоа.

Међутим, дуг студентског кредита остао је у суштини исти у четвртом кварталу.

Током четвртог квартала прошле године, статистика њујоршког Фед-а показује да је 1% дуга за студентске кредите каснило најмање 90 дана. Током четвртог квартала 2019. године, више од 9% дуга за студентске кредите било је у истој канти.

Без опроста зајма, присталице и критичари се разликују око тога колико би дугови и кашњења Американаца могли постати лоши. Други посматрачи кажу да ће сваки недостатак отплате дуга вероватно наговестити продубљивање задуживања потрошача.

Конкурентске стране

Управа је остала при ставу да има законска овлашћења да уведе план опроста студентског кредита, користећи закон из 2003 под називом Закон о ХЕРОЈИМА. Тај закон даје Овлашћење секретара за образовање да се одрекне или измени одредбе које се односе на помоћ студентима у националним ванредним ситуацијама — у овом случају, пандемија ЦОВИД-19 — како зајмопримци не би били још горе због ситуације. 

„Ако се то стрпљење заврши без даљег олакшања, неоспорно је да ће неизмирења обавеза и кашњења порасти изнад нивоа пре пандемије“, рекла је генерални адвокат Елизабет Прелогар судијама Врховног суда у уторак, према транскрипту аргумената.

Али противници опроста зајма кажу да Бајден погрешно протеже статуте и владину касу како би испунио предизборно обећање које је дао када је био демократски кандидат за председника. То укључује шест држава које предводе републиканци, Небраску, Мисури, Ајову, Арканзас, Канзас и Јужну Каролину.

С обзиром на то да су најгори дани пандемије коронавируса изгледа прошли, оправдање закона ХЕРОЕС је „још слабије“, рекао је генерални адвокат Небраске Џејмс Кембел на суду. Бајденова администрација и њен секретар за образовање, Мигел Кардона, „потврђују моћ која одузима дах, да ураде било шта за шта мисли да би могло да смањи ризик од неплаћања кредита, чак и годинама након што дође до ванредног стања у земљи“, рекао је он.

Аргументи су се фокусирали на питања у вези са статусом и тумачењем закона из 2003. године, али је економска позадина повремено излазила на површину.

У једном тренутку, судија Соња Сотомајор, део либералног крила суда, притискала је Кембела зашто би судије требало да интервенишу.

Многи зајмопримци су били у тешкој ситуацији, рекла је. „Њихова финансијска ситуација ће бити још гора, јер када једном не платите, тешкоће за вас су експоненцијално веће. Не можете добити кредит. Плаћаћете више цене за ствари. Они ће наставити да пате од ове пандемије на начин на који општа популација не трпи“, рекла је она, према транскрипту.

Па зашто би судије донеле ову одлуку уместо службеника просветног одељења који су ближи овом питању, питала се. Кембел је одговорио да постоје „законски назнаци који показују да Конгрес није намеравао да креира нове програме отплате зајма“.

Колико лоше може бити?

Прошле године, отприлике три четвртине зајмопримаца који редовно плаћају рекло је да би могли да наставе да плаћају у потпуности кад год пауза престане, према једној студији истраживача на Банка федералних резерви Филаделфије. Чак и у овој групи, 20% је рекло да су та плаћања неприуштива, према истраживачима који раде на подацима из анкете од више од 13,000 зајмопримаца.

Половина корисника кредита изјавила је да имају сталан посао код једног послодавца најмање годину дана. Друга половина је рекла да су прошли кроз неку замену посла или поремећај усред пандемије.

У скорије време, рана делинквенција од дугова по кредитним картицама и зајмова за аутомобиле нуде трагове, према истраживачима њујоршког Фед-а. Након пада у раној фази пандемије, прелази у кашњења преко 30 дана се повећавају од почетка 2022. године - посебно за зајмопримце који испуњавају услове за отпис дуга.

Отворено је питање колико ће још људи наплатити дугове и доспеле рачуне, али агенција за кредитно извештавање ТрансУнион
ТРУ,
-0.52%
бројке нуде више контекста за здравље финансија потрошача.

Радећи са подацима за прво тромесечје 2022. године, 18% зајмопримаца који су такође имали хипотеку би видело пројектовано повећање од 500 долара месечно у плаћању студентског кредита кад год наставе. У међувремену, предвиђених 15% зајмопримаца без хипотеке би се повећало за 500 долара, каже Мицхеле Ранери, потпредседник за истраживање и консалтинг.

Постоји „велика шанса“ да би већи број потрошача могао да заостане без опроста зајма, рекао је Анкит Калда, професор на Келлеи Сцхоол оф Бусинесс Универзитета Индијана, где се фокусира на финансије домаћинстава и економију понашања.

Али тешко је одредити колико ће бити лоше због мешовитих сигнала економије.

Запосленост и кашњење дугова су уско повезани, приметио је Калда. Стопа незапослености од 3.4% у јануару је најнижа стопа у последњих пет деценија. У исто време, међутим, платама је било тешко да одрже корак са инфлацијом.

Сада помешајте трогодишње навике које су настале док су отплате студентских кредита биле по страни, рекао је Калда. Затим унесите „овај додатни слој очекивања“ о ослобађању дуга који би неке људе могао натерати да ментално обележе новац на другом месту. „Излазак из те навике потрошње је увек тежак“, рекао је он. „Ако су та очекивања далеко, можда ћете видети више подразумеваних вредности.

„Смешно је“ да администрација тврди да је отказивање потребно да би се зајмопримци нашли на бољем месту, рекао је Марк Голдвејн, виши потпредседник Комитета за одговорни савезни буџет, истраживачког центра који се залаже против отказивања студентског кредита.

„Језгро истине овде је да ће бити тешко прилагођавање да се од три године неплаћања пређе на поновно плаћање. Али за то је крива сама пауза.”

Пандемија је била тешка по домаћинства, али истраживачи истраживачког центра су скептични да је људима заправо горе након рунди готовинских исплата из ере пандемије, као што су стимулативни чекови и аконтације пореских кредита за децу — поред повољног тржишта рада.

У последње три године, „фокусирали смо се само на покушаје да обновимо неке од основних животних потреба“, рекла је Ајана Кларк, 28. Али трошкови се настављају за Кларк, самохрану мајку два млада дечака.

Са око 76,000 долара студентских кредита, Кларкове уплате су управо требале да почну да доспевају пре паузе. Постоји могућа уплата од 763 долара коју ће морати да изврши за своје студентске кредите када се наставе.

Радила је као заговорник заједнице и извршна помоћница посланика Бобија Раша, демократе из Илиноиса пре него што се пензионисао крајем прошле године. Кларк се кандидовао за место у Градском већу Чикага, али није успео на изборима у уторак.

Сада тражи свој следећи корак у каријери, са циљем да пронађе нешто у влади или раду у заједници. Ако Врховни суд поништи Бајденов план опроста студентског зајма, Кларк се нада да би промене у правилима отплате засноване на приходима могле да олакшају њене месечне обавезе дуга.

„Ако не, нервозан сам око тога где ћу бити финансијски“, рекао је Кларк. „Ова одлука ће утицати на мене и моју децу годинама, тако да задржавам дах да видим шта ће се догодити.