Недеља је почела тешко јер су тржишта преварила колапс банке Силицијумске долине прошле недеље и затварање Сигнатуре банке од стране савезних регулатора током викенда.
Подстакнувши страх од заразе, у понедељак су акције у банкарском сектору доживеле драстичан пад, пошто су се инвеститори борили да схвате нове обрасце ризика и награде. Ефекат је био најизраженији код средњих и регионалних банкарских фирми. У тој ниши, изненадни пад вредности акција довео је до заустављања трговине за више акција.
За малопродајног инвеститора ситуација је и даље нејасна – али један снажан показатељ куда ствари иду можда долази од инсајдера банака, службеника компаније са фидуцијарном одговорношћу за солвентност својих институција. Ови инсајдери не тргују олако акцијама сопствених банака, а када то ураде, то шаље знак да инвеститори треба да обрате пажњу.
Можемо да користимо алатку Инсидерс' Хот Стоцкс на ТипРанкс-у да бисмо пратили неке од ових трговања – и то нам показује да инсајдери позивају на најнижу вредност акција две регионалне банке. Према подацима ТипРанкса, док су оба показала огромне губитке у раном трговању у понедељак, оба су задржала свој рејтинг „Купите“ и имају троцифрен раст у наредној години, према аналитичарима Волстрита.
Цустомерс Банцорп (ЦУБИ)
Почећемо са Цустомер'с Банцорп, регионалном банком са седиштем у Вест Реадингу у Пенсилванији. Са тржишном капитализацијом, 550 милиона долара, компанија се потпуно уклапа у категорију малих капитализација; по укупној активи која се држи, отприлике 20.8 милијарди долара, то је скромна банкарска институција. Цустомерс Банцорп је матична компанија Цустомерс Банк, банке пуне услуге која нуди низ личних, комерцијалних и банкарских производа за мала предузећа.
У последњих неколико трговачких сесија, акције ЦУБИ-а су пале за 39%, при чему је велики део тог ударца дошао у понедељак ујутро, када су акције пале за 70%. Акције су се стабилизовале и касније током дана повратиле део тог губитка.
Изложеност клијената Банцорп овонедељним проблемима дошла је након што је банка доживела мешовити квартал до краја 2022. У 4. кварталу 22. ЦУБИ је пријавио укупан приход од камата од 269.6 милиона долара, што је солидних 17% више у односу на претходну годину. Са негативне стране, међутим, нето приход компаније који је доступан акционарима износио је 25.6 милиона долара, што представља пад од 74% у односу на исти период претходне године. На бази по акцији, разводњена добит по акцији од 77 центи не само да је промашила прогнозу од 1.59 долара, већ је и нагло пала у односу на 2.87 долара по акцији пријављеној у 4. кварталу 21. године.
Са акцијама на позадини, на инсајдерском фронту, откривамо да је председник и извршни директор компаније Јаи Сидху умешао да искористи предност. Он је само јуче купио 45,450 акција ЦУБИ-а, упркос потенцијалној кризи изазваној неуспехом СВБ-а. Сидху је платио преко 499 хиљада долара за акције и тренутно има укупно 1.68 милиона акција.
Ова акција је привукла пажњу Ведбусх аналитичара Давида Цхиаверинија. Након штампања К4, он је у ЦУБИ-у видео разлог за оптимизам и написао: „С позитивне стране, просечни депозити су забележили узастопно повећање од 14%, подстакнуто снажним повећањем некаматоносних деспота, као и повећањем прихода од основних накнада 8 милиона долара, знатно изнад наше прогнозе смањења од 1 милион долара. Квалитет кредита је скромно ослабио пошто су НЦО повећали 9 милиона долара на 27 милиона долара или 70 базних поена укупних зајмова у четвртом кварталу са 4 милиона долара или 18 базних поена укупних зајмова у трећем кварталу… верујемо да је тренутни попуст превише екстреман у односу на основе.”
У складу са овим изгледима о акцијама, и на основу њеног „високог потенцијала раста док се трансформише у банку оријентисану на финтецх, дигитално напредну банку“, Цхиаверини оцењује ЦУБИ као надмашну (тј. Купујте), са циљном ценом од 37 долара да сугерише снажан раст од 112% у наредних 12 месеци. (Да бисте погледали Цхиаверинијев рекорд, кликните овде)
Купци Банцорп је покупио 3 недавне критике аналитичара, и оне су једногласно позитивне за оцену консензуса за јаку куповину. Акције се тренутно продају за 17.42 долара, а циљна просечна цена од 48.33 долара имплицира снажан раст од 177% у једној години у односу на тај ниво. (Погледајте прогнозу акција ЦУБИ на ТипРанкс-у)
Метрополитан Банк Холдинг (МЦБ)
Следећа акција коју ћемо погледати је Метрополитан Банк Холдинг, чија је главна подружница Метрополитан Цоммерциал Банк. МЦБ фокусира своје услуге на предузећа, предузетнике и личне клијенте, у сегменту средњег тржишта. Банка, са седиштем у Њујорку, одржава шест банкарских центара са пуним услугама у граду и на Лонг Ајленду, и подржава их приступом без накнаде за више од милион банкомата широм света, плус онлајн банкарство и апликације за мобилно банкарство .
Ово је још једна друштвена банка мале капитализације, али поглед на недавни извештај компаније за 4К22 показује да Метрополитан банка стоји на чврстим темељима. Банка је имала 6.3 милијарде долара укупне имовине на дан 31. децембра 2022.; иако је то било мање у односу на исти период претходне године, банка је забележила пораст укупних кредита. Метрополитен банка је у К4 забележила раст кредитног пословања за скоро 5%, или 223 милиона долара, на 4.8 милијарди долара. Банка је такође имала 5.3 милијарде долара укупних депозита, а током К4 успела је да заврши да се ослободи пословања са криптовалутама.
У крајњој линији, Метрополитан банка је имала разводњену добит по акцији од 2.43 долара у 4. кварталу 22. године, уз раст од 43% на годишњем нивоу.
Уз све то, недавно трговање је било тешко за МЦБ – акције су пале за 44% на седници у понедељак.
Инсајдери нису били стидљиви да купују акције МЦБ-а уз попуст. Не мање од 5 је то учинило – али највећа трговина инсајдерима, коју је направио председник и извршни директор Марк ДеФазио, заслужује посебну пажњу. ДеФазио је потрошио нешто мање од пола милиона долара да покупи 20,517 акција. Укупно, ДеФазио сада поседује 131120 акција.
Аналитичар ЈПМ-а Алекс Лау задовољан је оним што види у МЦБ-у и представља пут за банку у наредној години: „У четвртом кварталу, финтецх БааС пословање је повећало депозите (+6% к/к или +51% г/г), показују позитиван замах упркос изазовном окружењу депозита. Гледајући у 2023., кључни фокус за МЦБ је на његовој способности да подстакне јефтине депозите за финансирање свог покретача раста кредита док истовремено управља нето каматном маржом…”
Дајући неку квантификацију својим изгледима, Лау оцењује ову акцију као прекомерну тежину (тј. Купујте), и даје јој циљну цену од 63 долара за импресивних 156% наопачке у једногодишњем временском хоризонту. (Да бисте погледали Лауов рекорд, кликните овде)
Лау'с је тренутно једина анализа аналитичара за Метрополитан Банк Холдинг, која се тргује за 24.60 долара. (Погледајте прогнозу акција МЦБ-а на ТипРанкс-у)
Да бисте пронашли добре идеје за трговање акцијама по атрактивним проценама, посетите ТипРанкс' Бест Стоцкс то Буи, алат који обједињује све ТипРанксове увиде у капитал.
Одрицање од одговорности: Мишљења изражена у овом чланку искључиво су мишљења истакнутих аналитичара. Садржај је предвиђен за употребу само у информативне сврхе. Веома је важно да направите сопствену анализу пре било каквог улагања.
Извор: хттпс://финанце.иахоо.цом/невс/довн-море-30-инсидерс-цалл-092354229.хтмл