Нафта је најтоплији сектор, а аналитичари Волстрита виде раст до 48% за омиљене акције

Преглед цена нафте

Прво, ево графикона који показује кретање цена уговора о испоруци унапред за месеце за полупроизводну сирову нафту Западног Тексаса
ЦЛКСНУМКС
у последњих 10 година:

Тај стрм, али кратак пад на графикону је април 2020., када је потражња за нафтом опала током раних дана пандемије ЦОВИД-19, складишта су била пуна и они који су имали фјучерс уговоре на првим месецима су у суштини морали да плаћају људима да скину нафту њихове руке.

Очекивања цене нафте одавде

Дакле, шта нас чека са ценама нафте?

У извештају који је достављен клијентима 10. фебруара, аналитичари БЦА Ресеарцх-а су рекли да верују да ће цене расти у наредној деценији суочене са повећањем потражње и опадањем понуде. Те претње снабдевању укључују владине акције које ограничавају производњу фосилних горива, као и „климатски активизам на нивоу одбора код великих добављача енергије и у судници“.

Другим речима, најбоље намере да се смање емисије угљеника могу потакнути цене нафте на више јер је потребно много времена да алтернативни извори енергије буду доступни у довољним количинама да обуздају потражњу за фосилним горивима.

Аналитичари БЦА фаворизују дугорочну изложеност нафти преко ЕТФ-ова.

Три енергетска ЕТФ-а

Ако се слажете са горњим сценаријем, можда бисте желели да размислите о широком улагању у сектор кроз један или више ЕТФ-ова. Ево кратког погледа на три од њих:

• СПДР ЕТФ сектора за одабир енергије
  КСЛЕ
  прати енергетски сектор С&П 500
  СПКС.
  То је група од 21 акције. Ово је једини сектор С&П 500 који је ове године у порасту — укупан принос од 24.4% до 9. фебруара, са реинвестираним дивидендама. КСЛЕ има 35.7 милијарди долара имовине и годишње трошкове од 0.12% имовине. Веома је концентрисан, са акцијама Еккон Мобил Цорп.
  бесплатне КСОМ
  и Цхеврон Цорп.
  ЦЛК
  чинећи 44% портфеља.

• иСхарес Глобал Енерги ЕТФ
  ИКСЦ
  поседује 46 акција, укључујући све акције које држи КСЛЕ. Доводи велике компаније које нису америчке, као што је Схелл ПЛЦ
  УК:СХЕЛ

  СХЕЛ,
  ТоталЕнергиес СЕ
  ФР: ТТЕ

  Т.
  и БП ПЛЦ
  УК: БП

  BP.
  (За три компаније које су управо наведене, прва ознака је локална, друга је америчка депозитна признаница или АДР. Многе доле наведене компаније које се не тргују на локалном нивоу такође имају АДР-ове.) ИКСЦ има активу од 1.8 милијарди долара, са коефицијентом расхода од 0.43%. Два највећа холдинга фонда су Еккон Мобил и Цхеврон, који заједно чине 25.5% портфеља

• ЕТФ са ограниченим енергетским индексом иСхарес С&П/ТСКС
  ЦА:КСЕГ
  држи 20 акција канадских произвођача енергије. Такође је јако концентрисан, са три највећа холдинга, Цанадиан Натурал Ресоурцес Лтд
  ЦНК.
  , Сунцор Енерги Инц.
  SU
  и Ценовус Енерги Инц.
  ЦВЕ
  чине половину портфеља. ЕТФ има 2 милијарде канадских долара укупне имовине, са коефицијентом трошкова од 0.63%.

Можда се питате зашто је страни ЕТФ у једној земљи укључен на листу, али Канада се истиче својом експанзијом производње фосилних горива. ЕТФ иСхарес С&П/ТСКС Цаппед Енерги Индек ЕТФ је надмашио друга два ЕТФ-а последњих година, док је дугорочно лошији.

Ево поређења укупних приноса, са реинвестираним дивидендама, за три ЕТФ-а и СПДР С&П 500 ЕТФ Труст
СПИ
до 9. фебруара:

ЕТФ иСхарес С&П/ТСКС Цаппед Енерги Индек ЕТФ је заблистао током протекле једне и три године. Такође можете видети колико је драматично пад цена нафте од средине 2014. до почетка 2016. наштетио дугорочним перформансама енергетског сектора.

Поглед унапред за ЕТФ-ове

Ево унапред односа цене и зараде за три енергетска ЕТФ-а и СПИ, заједно са очекиваним комбинованим годишњим стопама раста (ЦАГР) за приход и зараду по акцији до 2023. године, на основу процена консензуса међу аналитичарима које је анкетирао ФацтСет:

Из будућих П/Е односа, енергетски ЕТФ-ови би се могли сматрати јефтиним у односу на СПИ, међутим, они су „зарадили“ неповерење инвеститора током дугог пада цена акција од средине 2014. до почетка 2016. и, наравно, почетком XNUMX. пандемије.

Аналитичари не очекују спектакуларан раст прихода за енергетске портфеље у наредне две године. Међутим, они очекују бољи раст зараде него што то чине за широко тржиште САД - посебно за КСЛЕ.

Два екрана за залихе енергије

Три енергетска ЕТФ-а заједно држе 63 акције. Два екрана испод показују који ЕТФ или ЕТФ држе сваку акцију.

Први екран: приноси од дивиденди

С обзиром на оно што изгледа као здраво окружење за цене нафте, чини се мало вероватним широк круг смањења дивиденди, попут оних које смо видели на почетку пандемије. Имајући то на уму, први екран од 63 акције које држе три ЕТФ-а је једноставно принос од дивиденде.

Ево 21 акције коју држе три ЕТФ-а са највећим приносом од дивиденде (преко 4%), заједно са резимеом мишљења аналитичара о акцијама. Цене акција и циљне цене консензуса су у валутама земље у којој су акције наведене.

Koмпaниja	Срце	земља	Принос од дивиденди	Поделите оцене „купи“	Цена на затварању – 9. фебруар	Цонс. Циљана цена	Подразумевани потенцијал раста	Држи
Петролео Брасилеиро СА АДР Пфд	ПБР	Бразил	100%	100%	12.26	14.79	100%	ИКСЦ
Петролео Брасилеиро СА АДР	ПБР	Бразил	100%	100%	13.42	14.09	5%	ИКСЦ
Енбридге Инц.	ЦА:ЕНБ	Канада	100%	100%	54.44	55.16	1%	ИКСЦ
Киндер Морган Инц класа П	КМИ	САД	100%	100%	17.37	19.15	100%	КСЛЕ, ИКСЦ
Пеито Екплоратион & Девелопмент Цорп.	ЦА:ПАИ	Канада	100%	100%	9.85	13.83	100%	КСЕГ
Пембина Пипелине Цорп.	ЦА:ППЛ	Канада	100%	100%	41.49	43.97	6%	ИКСЦ
ГАЛП Енергиа СГПС СА Класа Б	ПТ:ГАЛП	Португалија	100%	100%	10.02	11.72	100%	ИКСЦ
ОНЕОК, Инц.	ОКЕ	САД	100%	100%	63.64	66.00	4%	КСЛЕ, ИКСЦ
Виллиамс Цос., Инц.	ВМБ	САД	100%	100%	30.47	32.09	5%	КСЛЕ, ИКСЦ
Фреехолд Роиалтиес Лтд.	ЦА:ФРУ	Канада	100%	100%	13.30	16.60	100%	КСЕГ
ТЦ Енерги Цорп.	ТРП	Канада	100%	100%	65.85	67.32	2%	ИКСЦ
Ени СпА	ИТ:ЕНИ	Италија	100%	100%	13.25	14.81	100%	ИКСЦ
ТоталЕнергиес СЕ	Т.	Француска	100%	100%	52.40	55.55	6%	ИКСЦ
ЕНЕОС Холдингс, Инц.	ЈП: 5020	Јапан	100%	100%	459.00	550.67	100%	ИКСЦ
Инпек Цорп.	ЈП: 1605	Јапан	100%	100%	1,147.00	1,371.11	100%	ИКСЦ
Сунцор Енерги Инц.	ЦА:СУ	Канада	100%	100%	36.59	43.50	100%	ИКСЦ, КСЕГ
Еккон Мобил Цорп.	бесплатне КСОМ	САД	100%	100%	79.00	80.75	2%	КСЛЕ, ИКСЦ
Валеро Енерги Цорп.	ВЛО	САД	100%	100%	88.84	94.41	6%	КСЛЕ, ИКСЦ
Цхеврон Цорп.	ЦЛК	САД	100%	100%	137.79	144.41	5%	КСЛЕ, ИКСЦ
Пхиллипс КСНУМКС	ПСКС	САД	100%	100%	89.45	99.31	100%	КСЛЕ, ИКСЦ
ОМВ АГ	АТ:ОМВ	Аустрија	100%	100%	56.46	62.51	100%	ИКСЦ
Извор: ФацтСет

Можете кликнути на ознаке за више информација о свакој компанији.

Затим прочитајте детаљан водич Томија Килгореа за мноштво информација које су бесплатно доступне на страници МаркетВатцх цитата.

Немојте претпостављати да се дивиденде дистрибуирају квартално, као што је уобичајено за америчке акције. Неке компаније дистрибуирају само годишње.

Такође имајте на уму да су акције са највећим приносом на листи америчке депозитне потврде обичних акција Петролео Брасилеиро СА (познате као „Петробас“).
ПБР
и повлашћене акције
ПБР.
За разлику од традиционалних преференцијалних акција издатих у САД, ова повлашћена емисија Петробаса нема номиналну вредност. (Више информација о Петробас АДР-овима доступно је у овој документацији од 21. децембра 2021. код Комисије за хартије од вредности.)

Свака акција са приносом од дивиденде изнад 14% има уграђено упозорење. Да су инвеститори очекивали да ће дивиденда бити сигурна, цена акција би била виша, а принос од дивиденде мањи. Дакле, ово је инвестиција коју је најбоље препустити професионалцима или другим софистицираним инвеститорима.

Други екран: одабири аналитичара

Враћајући се на нашу комбиновану листу од 63 акције, ево 18 које фаворизује најмање 80% аналитичара анкетираних од стране ФацтСет-а, сортираних према 12-месечном потенцијалу раста као што имплицирају консензус циљне цене. Можете видети да аналитичари фаворизују многе канадске произвођаче нафте и гаса у корак:

Као и увек, урадите сопствено истраживање и формирајте своја мишљења о томе која улагања, било путем ЕТФ-а или других фондова или комбинације тих и/или појединачних акција, одговарају вашим циљевима улагања.

Не пропустите: Ових 15 акција су порасле 100% или више током пандемије, али су од тада уништене. Да ли је сада време за куповину?

Плус: 5 разлога за куповину падова када страхови од инфлације изазову панику на берзи

И: Нетфлик против Фацебоока: Која је боља акција након те шокантне зараде?