Цене нафте су пале са врхунца раније ове године. Али процене зараде енергетских компанија су наставиле да расту због веће потражње и ниске капиталне потрошње.
Испод је екран залиха нафте са великим капиталом као полазна тачка за инвеститоре.
Инвеститори су се клонили залиха енергије након дугог пада нафте од средине 2014. до почетка 2016.
Остављајући по страни дисторзију на енергетском тржишту током раног дела пандемије коронавируса 2020. године, неки инвеститори су имали мало поверења у залихе нафте и природног гаса од великог пада цена од средине 2014. до почетка фебруара 2016.
Али равнотежа понуде и потражње се мења, пошто су нафтне компаније последњих година смањиле своје капиталне издатке, чак и када је потражња расла.
ВТИ се трговао за 93.11 долара по барелу 11. августа, што је пад од 29% у односу на највишу вредност од 130.50 долара 7. марта. Али је и даље био у порасту од 24% у односу на крај 2021, када се трговао по 75.21 долара. То је било пре него што је Русија узбуркала светско енергетско тржиште инвазијом на Украјину.
Као и увек, постоји много покретних делова за енергију. Организација земаља извозница нафте има смањила своју прогнозу за потражњу за нафтом 2022. Поново, аналитичари БЦА Ресеарцх-а предвођени главним робним и енергетским стратегом компаније, Робертом Рајаном, предвидели су да ће сирова нафта Брент БРН00, -0.10% би у просеку 117 долара по барелу 2023. јер ће „биланс нафте и даље остати нагнут ка условима дефицита“. Брент се трговао за 97.40 долара 11. августа.
Најбољи пример: Еккон Мобил
Иако се нафта већ знатно повукла на почетку другог квартала, профит индустрије је био знатно већи у три месеца до јуна. На пример, Еккон Мобил Цорп КСОМ, + КСНУМКС% Профит у другом кварталу износио је 17.85 милијарди долара, у односу на 5.48 милијарди долара у првом кварталу и 4.78 милијарди долара у другом кварталу 2021. Гледајући унапред, консензус аналитичара које је анкетирао ФацтСет је да ће Еккон Мобил зарадити 14.55 милијарди долара у трећем кварталу квартал. То би био пад у односу на други квартал, али и даље више него удвостручио своју зараду од 6.75 милијарди долара у трећем кварталу 2021.
Један важан фактор за инвеститоре је да се ротирајуће 12-месечне процене зараде по акцији - на којима се заснивају термински односи цене и зараде - стално повећавају.
Форвард П/Е Еккон Мобил-а је 8, у поређењу са 8.2 за енергетски сектор С&П 500 и 18 за пуни С&П 500 СПКС, -0.07%. Еккон-ов П/Е је заснован на његовој закључној цени од 91.45 долара 10. августа и консензусној процени зараде за наредних 12 месеци од 11.50 долара, међу аналитичарима које је анкетирао ФацтСет. Процена за 12 месеци ЕПС-а за Еккон је порасла за 6.5% са 10.79 УСД пре месец дана, чак и када је цена ВТИ-а пала за 12%.
Екран великих енергетских залиха
Енергетски сектор С&П 500 састоји се од 21 компаније и прати га Енерги Селецт Сецтор СПДР фонд КСЛЕ, + КСНУМКС%. П/Е овог ЕТФ-а је 8.2, а његова консензусна 12-месечна ЕПС процена је порасла за 4% током прошлог месеца.
За шири приступ, иСхарес Глобал Енерги ЕТФ ИКСЦ, + КСНУМКС% држи све акције у КСЛЕ-у, док додаје главне међународне играче, као што је Схелл ПЛЦ ШЕЛ, + КСНУМКС%, ТоталЕнергиес СЕ ТТЕ, + КСНУМКС%, БП ПЛЦ БП, + КСНУМКС%, Енбридге Инц. ЕНБ, + КСНУМКС% и Цанадиан Натурал Ресоурцес Лтд. ЦНК, + КСНУМКС%. ИКСЦ-ов напредни П/Е је само 6.9; његова консензус 12-месечна ЕПС процена је порасла за 4% у односу на пре месец дана.
Оба ЕТФ-а пружају широку изложеност индустрији нафте и природног гаса. Али неки инвеститори ће можда желети да копају даље у појединачним именима. Дакле, следећи екран је почео са ИКСЦ-ових 47 акција.
Многи људи траже дивиденде у енергетском сектору. Али веома висок принос од дивиденди је упозорење да инвеститори - посебно добро обавештени институционални инвеститори - очекују да ће исплата бити смањена. Тако смо започели овај екран уклањањем четири акције са приносом од дивиденде изнад 10%.
Затим смо даље погледали покривеност дивиденде. Један од начина да се процени способност исплате дивиденде је да се погледају процене слободних новчаних токова. Можемо поделити процењени слободни новчани ток по акцији са тренутном ценом акције за процењени принос у ФЦФ. Ако је ово веће од тренутног приноса од дивиденде, чини се да компанија има „простор за повећање“ да повећа своју дивиденду, откупи акције или предузме друге радње које могу бити од користи инвеститорима.
Међу преостале 43 акције које држи ИКСЦ, консензус унапред ФЦФ процене су доступне од ФацтСет-а за 42, а 40 има процењену резерву ФЦФ од најмање 1%.
Ево 10 преосталих компанија са једноцифреним П/Е коефицијентом за које су консензусне 12-месечне процене ЕПС-а највише порасле током прошлог месеца. Сви имају висок ниво назначеног ФЦФ простора:
Koмпaниja
Срце
Напред П / Е.
Повећање текуће 12-месечне процене ЕПС-а у односу на пре месец дана
Требало би да урадите сопствено истраживање како бисте формирали своје мишљење о било којој појединачној акцији коју размишљате о куповини. Један од начина да почнете је кликом на ознаке у табели за више информација. Онда читати Детаљан водич Томија Килгореа за обиље бесплатних информација на МаркетВатцх страници са цитатима.
Цене нафте су у паду, али процене зараде енергетских компанија настављају да расту — ове акције су јефтине
Цене нафте су пале са врхунца раније ове године. Али процене зараде енергетских компанија су наставиле да расту због веће потражње и ниске капиталне потрошње.
Испод је екран залиха нафте са великим капиталом као полазна тачка за инвеститоре.
Погледајте десетогодишњи графикон непрекидних предмјесечних котација сирове нафте Вест Текас Интермедиате (ВТИ)
+ КСНУМКС%
ЦЛ.1,
:
Инвеститори су се клонили залиха енергије након дугог пада нафте од средине 2014. до почетка 2016.
Остављајући по страни дисторзију на енергетском тржишту током раног дела пандемије коронавируса 2020. године, неки инвеститори су имали мало поверења у залихе нафте и природног гаса од великог пада цена од средине 2014. до почетка фебруара 2016.
Али равнотежа понуде и потражње се мења, пошто су нафтне компаније последњих година смањиле своје капиталне издатке, чак и када је потражња расла.
ВТИ се трговао за 93.11 долара по барелу 11. августа, што је пад од 29% у односу на највишу вредност од 130.50 долара 7. марта. Али је и даље био у порасту од 24% у односу на крај 2021, када се трговао по 75.21 долара. То је било пре него што је Русија узбуркала светско енергетско тржиште инвазијом на Украјину.
Као и увек, постоји много покретних делова за енергију. Организација земаља извозница нафте има смањила своју прогнозу за потражњу за нафтом 2022. Поново, аналитичари БЦА Ресеарцх-а предвођени главним робним и енергетским стратегом компаније, Робертом Рајаном, предвидели су да ће сирова нафта Брент
-0.10%
БРН00,
би у просеку 117 долара по барелу 2023. јер ће „биланс нафте и даље остати нагнут ка условима дефицита“. Брент се трговао за 97.40 долара 11. августа.
Најбољи пример: Еккон Мобил
Иако се нафта већ знатно повукла на почетку другог квартала, профит индустрије је био знатно већи у три месеца до јуна. На пример, Еккон Мобил Цорп
+ КСНУМКС%
КСОМ,
Профит у другом кварталу износио је 17.85 милијарди долара, у односу на 5.48 милијарди долара у првом кварталу и 4.78 милијарди долара у другом кварталу 2021. Гледајући унапред, консензус аналитичара које је анкетирао ФацтСет је да ће Еккон Мобил зарадити 14.55 милијарди долара у трећем кварталу квартал. То би био пад у односу на други квартал, али и даље више него удвостручио своју зараду од 6.75 милијарди долара у трећем кварталу 2021.
Један важан фактор за инвеститоре је да се ротирајуће 12-месечне процене зараде по акцији - на којима се заснивају термински односи цене и зараде - стално повећавају.
Форвард П/Е Еккон Мобил-а је 8, у поређењу са 8.2 за енергетски сектор С&П 500 и 18 за пуни С&П 500
-0.07% .
СПКС,
Еккон-ов П/Е је заснован на његовој закључној цени од 91.45 долара 10. августа и консензусној процени зараде за наредних 12 месеци од 11.50 долара, међу аналитичарима које је анкетирао ФацтСет. Процена за 12 месеци ЕПС-а за Еккон је порасла за 6.5% са 10.79 УСД пре месец дана, чак и када је цена ВТИ-а пала за 12%.
Екран великих енергетских залиха
Енергетски сектор С&П 500 састоји се од 21 компаније и прати га Енерги Селецт Сецтор СПДР фонд
+ КСНУМКС% .
КСЛЕ,
П/Е овог ЕТФ-а је 8.2, а његова консензусна 12-месечна ЕПС процена је порасла за 4% током прошлог месеца.
За шири приступ, иСхарес Глобал Енерги ЕТФ
+ КСНУМКС%
+ КСНУМКС% ,
+ КСНУМКС% ,
+ КСНУМКС% ,
+ КСНУМКС%
+ КСНУМКС% .
ИКСЦ,
држи све акције у КСЛЕ-у, док додаје главне међународне играче, као што је Схелл ПЛЦ
ШЕЛ,
ТоталЕнергиес СЕ
ТТЕ,
БП ПЛЦ
БП,
Енбридге Инц.
ЕНБ,
и Цанадиан Натурал Ресоурцес Лтд.
ЦНК,
ИКСЦ-ов напредни П/Е је само 6.9; његова консензус 12-месечна ЕПС процена је порасла за 4% у односу на пре месец дана.
Оба ЕТФ-а пружају широку изложеност индустрији нафте и природног гаса. Али неки инвеститори ће можда желети да копају даље у појединачним именима. Дакле, следећи екран је почео са ИКСЦ-ових 47 акција.
Многи људи траже дивиденде у енергетском сектору. Али веома висок принос од дивиденди је упозорење да инвеститори - посебно добро обавештени институционални инвеститори - очекују да ће исплата бити смањена. Тако смо започели овај екран уклањањем четири акције са приносом од дивиденде изнад 10%.
Затим смо даље погледали покривеност дивиденде. Један од начина да се процени способност исплате дивиденде је да се погледају процене слободних новчаних токова. Можемо поделити процењени слободни новчани ток по акцији са тренутном ценом акције за процењени принос у ФЦФ. Ако је ово веће од тренутног приноса од дивиденде, чини се да компанија има „простор за повећање“ да повећа своју дивиденду, откупи акције или предузме друге радње које могу бити од користи инвеститорима.
Међу преостале 43 акције које држи ИКСЦ, консензус унапред ФЦФ процене су доступне од ФацтСет-а за 42, а 40 има процењену резерву ФЦФ од најмање 1%.
Ево 10 преосталих компанија са једноцифреним П/Е коефицијентом за које су консензусне 12-месечне процене ЕПС-а највише порасле током прошлог месеца. Сви имају висок ниво назначеног ФЦФ простора:
Требало би да урадите сопствено истраживање како бисте формирали своје мишљење о било којој појединачној акцији коју размишљате о куповини. Један од начина да почнете је кликом на ознаке у табели за више информација. Онда читати Детаљан водич Томија Килгореа за обиље бесплатних информација на МаркетВатцх страници са цитатима.
Извор: хттпс://ввв.маркетватцх.цом/стори/оил-прицес-аре-довн-бут-енерги-цомпаниес-еарнингс-естиматес-кееп-рисинг-тхесе-стоцкс-аре-цхеап-11660232684?ситеид=ихооф2&иптр= иахоо