Вангуард ће платити 6.25 милиона долара као део поравнања са државним регулатором за хартије од вредности у Масачусетсу због навода да су промене које је унео у одређене фондове са зацртаним датумом заглавиле инвеститоре са неочекивано великим пореским рачунима.
Насеље долази као Вангуард суочава се са тужбом неких купаца над истим питањима.
Фондови са циљним датумом постали су подразумевани избор у многим плановима за пензионисање и популарни су код инвеститора који траже ниске накнаде и приступ инвестирању без руку. Инвеститори могу изабрати фонд који приближно одговара њиховом очекиваном датуму пензионисања. Током времена, фонд пребацује своју алокацију са углавном акција на уравнотеженију комбинацију акција и обвезница.
дреамстиме
Средства у фондовима са циљним датумом порасла су на 3.27 билиона долара на крају 2021. године, са 2.8 билиона долара на крају 2020, према извештају истраживачке фирме Морнингстар.
Вангуард је понудио две верзије својих фондова са циљним датумом - једну за малопродајне инвеститоре и једну за институционалне клијенте. И једни и други су користили исту стратегију и инвестиције, али су институционални инвеститори плаћали нижу накнаду. Вангуард је објавио у децембру 2020 то је смањивање инвестиционих минимума за институционалне ТДФ на 5 милиона долара са 100 милиона долара. То је подстакло бројне мале планове за пензионисање да пребаце средства са малопродаје на институционалне ТДФ-е – егзодус који је приморао малопродајне ТДФ-ове да продају имовину, стварајући капиталну добит за инвеститоре који су држали средства на опорезивим рачунима.
Дугорочни и краткорочни капитални добици распоређени су на преко 5,000 рачуна у Масачусетсу, према секретару Комонвелта Вилијаму Ф. Галвину, који надгледа државно Одељење за хартије од вредности. Агенција је рекла да је Вангуард пласирао своје фондове на циљни датум као опцију улагања у руке за тешко зарађену пензиону штедњу
Већина новца за поравнање — 5.5 милиона долара — ићи ће квалификованим инвеститорима из Масачусетса да покрију пореске обавезе које су настали као резултат расподеле капиталне добити, према регулатору Масачусетса. Вангуард ће такође извршити једнократну уплату од 500,000 долара Комонвелту Масачусетса.
„Задовољан сам што је моја канцеларија успела да обезбеди значајно олакшање за инвеститоре из Масачусетса“, рекао је Галвин у саопштењу. „Ови изванредни капитални добици узроковани су свесном одлуком Вангуарда да користи ултра-богатим акционарима у односу на инвеститоре са главних улица.
Вангуард није признао нити негирао било какву неправду као део нагодбе.
„Драго нам је што ово питање остављамо иза нас и избегавамо трошкове и ометање дуготрајног процеса“, рекла је портпаролка компаније у саопштењу. „Као организација у власништву клијената, Вангуард има дугу историју снижавања трошкова и минимума улагања у корист инвеститора и пензионих штедиша. Остајемо посвећени смањењу трошкова и сложености улагања како бисмо помогли већем броју Американаца да постигну своје финансијске циљеве.
Вангуард је један од највећих светских менаџера имовине. Позната по својим јефтиним фондовима, компанија опслужује више од 30 милиона инвеститора и надгледа више од 8 трилиона долара имовине.
Инвеститори који туже Вангуард траже статус групне тужбе у своје име и у име других Вангуард клијената који су инвестирали у фондове компаније за циљни датум.
У тужби се наводи да су као резултат распродаје изазване новим инвестиционим минимумом Вангуарда, малопродајни фондови компаније продали чак 15% своје имовине како би прикупили готовину за откуп акција. При томе су фондови остварили капиталну добит која је према закону расподељена преосталим инвеститорима фондова, наводи се у тужби.
„Иако ово није штетило плановима за пензионисање, оставило је опорезиве инвеститоре да држе пореску врећу“, наводи се у тужби поднетој 14. марта федералном суду у Филаделфији. Случај је на чекању.
Вангуард је наводно имао и друге опције, као што је смањење накнада за малопродајне фондове за планове у које је уложено најмање 5 милиона долара или спајање два фонда заједно, наводи се у тужби. На крају крајева, Вангуард спојили фондове септембра 2021. Ово није имало пореских последица за инвеститоре, наводи се у тужби.
Секретар Комонвелта је рекао да је почео да истражује ово питање у јануару и да планира да обавести квалификоване инвеститоре у Масачусетсу да можда имају право на финансијску реституцију од Вангуарда. Масачусетс има једног од агресивнијих државних регулатора хартија од вредности. На пример, агенција недавно притиснуте брокерске куће када су намеравали да подигну приносе на новчаним рачунима клијената. Прошле године, казнио је јединицу МассМутуал 4 милиона долара због наводног пропуста да надгледа активности својих запослених на друштвеним мрежама, укључујући Кита Гила, који је постао познат по својим видео снимцима на Јутјубу у којима се расправља о акцијама мема. Секретар Цоммонвеалтха је такође покушао да донесе фидуцијарно правило које захтева од брокера да делују у најбољем интересу клијената; државни судија опозвао правило у марту након што је Робинхоод Финанциал тужио регулатор.
Пишите Андрев Велсцх-у на [емаил заштићен]
Извор: хттпс://ввв.барронс.цом/адвисор/артицлес/вангуард-таргет-дате-цапитал-гаинс-массацхусеттс-51657222182?ситеид=ихооф2&иптр=иахоо