Поређење Банцор В3 АММ модела са редовним ДЕКС АММ-овима

Екосистем блокчејна и криптовалута је доживео огроман раст вредности и стопе масовног усвајања. Лансирање децентрализованих финансија (ДеФи) довело је до експлозивног раста протокола и пројеката на више скалабилних, транспарентних и сигурних блокчејн мрежа.

Како је ДеФи сектор растао, пројекти су углавном изграђени на Етхереум блок ланцу. Али како је потражња за производима расла, блокчејн је имао проблеме са скалабилности. Ово је довело до тога да пројекти пређу на опције скалабилности слоја 2 као што су Аваланцхе, Фантом и Полигон. 

Данас, ДеФи екосистем стоји на 69.91 милијарди долара укупне закључане вредности (ТВЛ), према ДеФи Пулсу. На ову цифру у великој мери утиче раст децентрализованих берзи (ДЕКС) и аутоматизованих маркет мејкера ​​(АММ). Ово последње је оно што је заиста погурало наратив о дефи у лето 2020, где су ови ДАппс стекли огромну популарност. 

Експлозивни раст ДеФи-ја у прошлој години (Слика: ДеФи Пулсе)

Разумевање раста АММ-а на ДЕКС-овима

Аутоматизовани маркет мејкери или АММ, како реч гласи, су аутоматске платформе на децентрализованој берзи које се не ослањају на конвенционалне књиге налога да би завршиле трговине. Уместо тога, АММ користе математичке формуле да израчунају цену имовине и заврше трговине на ДЕКС-у. Поред тога, АММ такође обезбеђују тржишну ликвидност из различитих фондова ликвидности, што значи да трговци не морају да се поклапају са трговином друге стране да би завршили своју трговину.

Слика: (03сцхоол)

Са лансирањем АММ-а, ДЕКС-ови су постали популарнији. Они олакшавају размену токена у фондовима ликвидности путем паметних уговора или равноправних уговора, који обезбеђују цену и ликвидност неопходну за извршење трговања.

Банцор је први АММ лансирао 2017. Међутим, прави пробој за иновацију дошао је 2018. лансирањем Етхереум-а. Унисвап ДЕКС. У року од две године, Унисвап је преузео ДеФи екосистем због свог једноставног корисничког интерфејса и широког система листинга, изневши на видело моћ АММ-а.

Од лансирања Унисвап-а, појавило се неколико спинофф-а, као што је Сусхисвап, како би се оспорила доминација Унисвап-а, извлачећи ликвидност једни од других у ономе што се сада назива „АММ ратовима“. 

Са преко 300 АММ-а који су данас на снази, према ДеФи Ллама-и, корисници су у недоумици који да изаберу, а сваки нуди своје јединствене карактеристике за привлачење корисника. Без обзира на то, већина ових протокола се и даље суочава са неколико изазова у укључивању корисника, од којих је највећи проблем несталног губитка (ИЛ).

Није изненађујуће да је Банцор Нетворк, први АММ, који је водећи у пружању решења за овај проблем. 

Како Банцор Нетворк побољшава редовне ДеФи протоколе

Након лансирања 2017. године, тим за развој Банцор мреже унапређује своје механизме трговања како би трговање учинио ефикаснијим за своје кориснике. У октобру 2020. године, Банцор је представио Банцор В2.1 надоградњу, пружајући решење за све чешће случајеве несталног губитка. Назван Програмом заштите од несталних губитака, Банцор В2.1 је омогућио корисницима да обезбеде ликвидност у збировима ликвидности са једним токеном, за разлику од ЛП-ова са двоструким токеном на Унисвап, Сусхисвап и другим АММ-овима. 

Док је програм заштите ИЛ минимизирао случајеве несталног губитка, решење је повећало накнаде за трансакције. То је зато што корисници морају прво да замене средства за БНТ токене пре него што замене на своју жељену валуту. На пример, трговина са ЕТХ на ВБТЦ би видела да трговац прво конвертује свој ЕТХ у БНТ, а затим БНТ у ВБТЦ, удвостручујући накнаде за трансакцију. 

Крајем прошле године, Банцор је представио своју трећу надоградњу, Банцор В3, да реши овај проблем, уз елиминисање ИЛ-а на базенима ликвидности. Платформа је најавила „Омнипоол“, јединствени фонд за улагање вашег БНТ-а и остваривање прихода од целе мреже. Јединствени фонд средстава поједностављује процес стицања приноса путем БНТ-а, јер не морате да премештате свој БНТ у различите групе да бисте зарадили највише награда и накнада. 

Поред тога, Онмипоол смањује трошкове трансакција довршавајући све трансакције ликвидности појединачних средстава у једној трансакцији. Код трговања са једним скоком, Банцор може привући више накнада за трговање са истим нивоом ликвидности, чинећи протокол капитално ефикаснијим. Поред тога, улагање ће такође постати јефтиније јер ће протокол такође вршити повлачења са много мање трансакција. 

Банцор се разликује од других АММ

Банцор В3 ће се такође разликовати од остатка ДЕКС-а увођењем функција први на тржишту за трговце и инвеститоре на платформи. Поред обезбеђивања ИЛ заштите и смањења трансакционих накнада, Банцор В3 ће омогућити ИЛ заштиту од првог дана улагања. У Банцору в2.1, 100% ИЛ заштита је прикупљена улагањем ваших токена у групу 100 дана или више; сада се то постиже тренутно.

Штавише, Банцор В3 такође уводи функцију аутоматског састављања која тренутно поново додаје награде стечене у ваш улог у фонду ликвидности. Ово повећава укупну ликвидност на платформи, док трговцима даје прилику да зараде више награда без ручног поновног улагања својих награда. 

Пулови ликвидности на Банцор В3 немају никаква ограничења депозита кроз увођење „бесконачних пулова“, што омогућава депонентима да уложе онолико колико желе. Коначно, платформа уводи двоструки систем награђивања који пружа добављачима ликвидности додатне награде исплаћене са другим крипто-токеном, осим матичног БНТ токена.